2010年銀行從業資格考試 - 風險管理章節習題及答案(10)

多選題

　　市場風險是我國商業銀行所要面臨的主要風險之一，它包括（ ）。

　　A、利率風險

　　B、匯率風險

　　C、信用風險

　　D、商品價格風險

　　E、流動性風險

　　標準答案：ABD

　　期貨是在交易所里進行交易的標準化的遠期合約，關于期貨的以下說法，正確的有（ ）。

　　A、現代期貨交易產生于20世紀

　　B、當前的金融期貨合約主要有利率期貨、貨幣期貨、股票指數期貨三大類

　　C、貨幣期貨可以用來規避匯率風險

　　D、股票指數期貨在交割時即可以交割構成指數的股票，又可以以現金進行結算

　　E、期貨交易有助于發現公平價格

　　標準答案：ABCE

　　在其他條件相同的條件下，以下因素將導致一份股票買入期權合約價值升高的是（ ）。

　　A、到期時間延長

　　B、利率提高

　　C、標的股票價格的波動率提高

　　D、標的股票的市場價格提高

　　E、合約的執行價格降低

　　標準答案：ACDE

　　按照《巴塞爾新資本協議》的規定，以下各項應進入資本賬戶的有（ ）。

　　A、短期內有目的的持有以便轉手出售的頭寸

　　B、為對沖銀行賬戶風險而持有的頭寸

　　C、代客買賣的頭寸

　　D、做市交易形成的頭寸

　　E、向客戶提供結構性投資且進行了完全對沖的衍生產品頭寸

　　標準答案：ACD

　　以下關于缺口分析的正確陳述是（ ）。

　　A、當某一時段內的負債大于資產時，就產生了負缺口，即負債敏感型缺口

　　B、當某一時段內的負債大于資產時，就產生了負缺口，即資產敏感型缺口

　　C、當某一時段內的資產大于負債時，就產生了正缺口，即資產敏感型缺口

　　D、當某一時段內的資產大于負債時，就產生了正缺口，即負債敏感型缺口

　　E、當某一時段內的負債大于資產時，就產生了正缺口，即負債敏感型缺口

　　標準答案：AC

　　蒙特卡洛模擬法計量VaR值的基本方法之一，其優點包括（ ）。

　　A、可以處理非線性、大幅波動及“肥尾”問題

　　B、計算量較小，且準確性提高速度較快

　　C、產生大量路徑模擬情景，比歷史模擬方法更精確和可靠

　　D、即使產生的數據序列是偽隨機數，也能保證結果正確

　　E、可以通過設置消減因子，使得模擬結果對近期市場的變化更快地做出反應

　　標準答案：ACE

　　利率風險是指由于利率的不利變動而使銀行的表內和表外業務發生損失的風險，按照風險來源的不同，它可以分為（ ）。

　　A、重新定價風險

　　B、收益率曲線風險

　　C、基準風險

　　D、股票價格風險

　　E、流動性風險

　　標準答案：ABC

　　期權價值由內在價值和時間價值兩部分構成，在以下期權中，內在價值有可能為正的包括（ ）。

　　A、平價期權

　　B、價內期權

　　C、價外期權

　　D、買入期權

　　E、賣出期權

　　標準答案：BDE 在其他條件相同的條件下，以下因素將導致一份賣出股票期權合約價值升高的是（ ）。

　　A、到期時間延長

　　B、利率降低

　　C、標的股票價格的波動率提高

　　D、標的股票的市場價格提高

　　E、合約的執行價格提高

　　標準答案：ABCD

　　公允價值為交易雙方在公平交易中可接受的資產或債權價值，其計量方式包括（ ）。

　　A、直接使用可獲得的市場價格

　　B、如不能獲得市場價格，則使用公認的模型估算市場價格

　　C、直接使用名義價值

　　D、實際支付價格（無依據證明其不具有代表性）

　　E、允許使用企業特定的數據，該數據應能被合理估算，并且與市場預期不沖突

　　標準答案：ABDE

　　以下關于缺口分析的正確陳述是（ ）。

　　A、當處于負債敏感型缺口時，市場利率上升導致銀行凈利息收入上升

　　B、當處于負債敏感型缺口時，市場利率上升導致銀行凈利息收入下降

　　C、當處于資產敏感型缺口時，市場利率下降導致銀行凈利息收入下降

　　D、當處于資產敏感型缺口時，市場利率下降導致銀行凈利息收入上升

　　E、當處于資產敏感型缺口時，市場利率上升導致銀行凈利息收入上升

　　標準答案：BCE

　　負責市場風險管理的部門履行的具體職責包括（ ）。

　　A、擬訂市場風險管理政策和程序，提交高級管理層和董事會審批

　　B、識別、計量和監測市場風險

　　C、監測相關業務經營部門和分支機構對市場風險限額的遵守情況，報告超限額情況

　　D、設計、實施事后檢驗和壓力測試

　　E、向董事會和高級管理層提供獨立的市場風險報告

　　標準答案：ABCDE

　　以下各項屬于商業銀行從事的銀行賬戶中的外幣業務活動的是（ ）。

　　A、外幣存款

　　B、 外幣貸款

　　C、外幣債券投資

　　D、外匯遠期的買賣

　　E、跨境投資

　　標準答案：ABCE

　　以下關于利率互換表述正確的是（ ）。

　　A、假設某機構有浮動利息支出，如果預測到利率在未來將上升，那么應進行利率互換，將固定利率調為浮動利率

　　B、假設某機構有浮動利息支出，如果預測到利率在未來將下降，那么應進行利率互換，將固定利率調為浮動利率

　　C、假設某機構有浮動利息支出，如果預測到利率在未來將上升，那么不用進行利率互換

　　D、假設某機構有浮動利息支出，如果預測到利率在未來將下降，那么不用進行利率互換

　　E、利率互換并不能消除市場上利率波動所帶來的風險

　　標準答案：ADE

　　關于期權價值的以下說法，正確的是（ ）。

　　A、期權價值包括內在價值和時間價值兩部分

　　B、期權的內在價值可能為負值

　　C、期權的價值可能與其時間價值相等