后知后覺的五大國有銀行

　　當互聯網遇到金融，一切皆有可能。

　　2013年6月，阿里巴巴聯手天弘基金推出余額寶，財大氣粗的商業銀行們卻一片淡定。“他們那種玩法，長不了。”一個在國有銀行做資深公司業務主管的朋友，當時信誓旦旦地對我說。

　　銀行界對高息攬存的余額寶不屑，理由十分充分。6%以上的年利，幾千億的資產，如果遇到集中兌付，怎么辦?商行有強大的同業市場支撐，一家流動性緊張，市場上輕松借錢，余額寶如何做到?高息攬存不過是商業銀行玩剩下的，但銀行給出的保底利率最多5%，可余額寶一上來就宣稱8%，怎么實現?所以，風光無限的余額寶不過是外行人吸引眼球的高息攬儲，折騰不出大的風浪。

　　可不過半年時間，事實已足夠證明，銀行精英們都錯了。蛇年未過，五大國有銀行就宣布，調高存款利率10%，這已經是法定利率上浮的最高值。眾所周知，五大國有商業銀行在老百姓心中擁有最高的金融信譽，是中國金融市場第一金主。但即使這樣，余額寶推出僅6個月，大財主就開始差錢了。

　　五大行如此做實屬無奈。余額寶的吸金速度遠超過所有人的想象。兩次錢荒，余額寶毫發無損，盡管8%的收益率確有夸張，但一直居于6%以上，遠高于大多數保本理財。更重要的是，余額寶攪混了一池春水，半年時間，各大商行接連推出類余額寶產品，民生、興業的“現金寶”，招行的“溢財通”，平安的“平安盈”，諸如此類，目不暇接。整個存款市場的利率瞬間就被拉高到新的水平，最終，五大行坐不住了。

　　事后諸葛亮終非凡人，五大行后知后覺，憑借積累多年的信譽和口碑，放手一搏猶未晚矣。可是，僅僅提高10%真的有用嗎?存款大戰真的只是火拼收益率的高下嗎?

　　所有人都關注到了余額寶的利率，包括放低身段的五大行，然而卻極少有人注意到余額寶真正的優勢。當互聯網的效率和想象力結合了金融的盈利能力，其結果絕不只是簡單的高息攬存。T+0的申購贖回，完全的在線操作，人性化的日收益披露，整個過程投資者無需出示一次身份證、寫一個字、說一句話，坐等6%以上的年收益，可以說零成本。我依稀記得就在一年前，父母拿著存折去某國行取定期存款，幾經周折網點工作人員給出的結論是，必須回到開折行辦理。由于急等用錢，60多歲的父親只能坐上4小時的火車回到老家。可是由于年代太久，存折用的是一代身份證，于是銀行要求必須有公安局的證明。只不過是取一筆錢，就如此大費周章，這就是部分商行對待儲戶的服務方式。如果用余額寶對比商行的異地存折，投資者該如何選，答案一目了然。

　　金融業拼的也是服務。我們去銀行存錢，除了獲取可觀的收益，也希望能盡量便捷、高效，盡量開心、滿足。時間也是成本，愉悅也是收益。余額寶在給予高收益承諾的同時，更是利用廉價的互聯網技術，提供了安全快速、溫馨細致的服務。而服務能夠創立品牌，品牌即投資者的忠誠度，這在一定程度上減輕了余額寶的兌付壓力。很明顯，五大行在與余額寶們存款對抗的第一回合輸了，而輸的最大原因并不在于其過低的承諾利率，而在于國行傳統的、落后的、完全敗北的服務體驗。

　　利率市場化給老百姓帶來的最大好處，就是供需地位的轉變。從前的中國銀行業，儲戶給銀行投資，只能獲得微薄的回報，銀行胡吃海喝還對小儲戶不屑一顧。可當更高的存款利率出現時，更好的金融服務推出后，供需雙方力量就發生了根本轉變，資金供不應求，銀行就無法繼續抱著金飯碗。為了攬存，不僅要給出一個有競爭力的存款價格，還需要給出更高效、更人性、更體貼的客戶服務。所以，五大行的10%，盡管后知后覺得很及時，但僅僅還只走出了第一步。